بازده سهام یکی از فاکتورهای بسیار مهم در انتخاب بهترین فرصت سرمایه گذاری در نظر سرمایه گذاران می باشد. هدف از انجام این پژوهش شناسایی و بررسی عواملی است که در ایجاد بازده غیرعادی سهام شرکت های پدیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران تأثیرگذار هستند. فرضیه های این پژوهش ناظر بر تأثیر اندازه شرکت، نوع صنعت، زمان عرضه، درصد عرضه بر ایجاد بازده غیرعادی سهام شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران می باشد. جامعه آماری این پژوهش کلیه شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران، از ابتدای سال 1390 تا پایان سال 1394 می باشد که از این تعداد 60 شرکت با روش نمونه گیری قضاوتی به عنوان نمونه انتخاب شده اند. جهت جمع آوری داده ها از پرسشنامه استفاده شده و برای تجزیه و تحلیل داده ها از آزمون رگرسیون خطی و چندگانه و آزمون تجزیه واریانس یک-طرفه استفاده شده است. نتایج بدست آمده از تجزیه و تحلیل داده ها نشان می دهد که درصد عرضه، نوع صنعت و اندازه شرکت بر ایجاد بازده غیرعادی سهام شرکت ها تأثیر مستقیم دارند اما زمان عرضه داری تأثیر معکوس است.
